ネットスターズ(5590)ipo目論見書

マルチQRコード決済サービス「StarPay」の提供等


(ブック・積極参加)(6)

StarPayを導入することで加盟店は複数の決済ブランドを一括して契約・運用が可能。
複数決済ブランドとの契約や審査、清算プロセスをワンストップで提供。
キャッシュレス決済のプラットフォーマーは人気の業態で積極参加。
市場放出のうち82%は既存株主が売出しで放出する現金化イベント。


実績・予想: 赤字(HP)
先行投資重視で創業から赤字続き。予想も赤字で早期黒字化を目指す。
コード決済が急速に普及する中、意外に売上高は対前期増減率 +24.7%と低めで
初値は期待できそうにない。
仮条件は想定価格よりも大きく下げられたが人気業態のためBBは積極参加。
公開規模が大きく公開価格割れ案件が続く中でも当選は困難な銘柄となった。


すべてロックアップ(90日・180日)がかかっている。
1.5倍を超えると全体の10%近くを占めるVCがロックアップ解除。


ストックオプションは合計:2,344,800株。発行済株式総数の14.68%に相当。
全体の91%近くはすでに権利行使可能期間。取締役メンバー中心に多量発行。


想定仮条件: 1,730円/仮条件:1,420円~1,450円/決定価格:1,450円
公開規模: 約70億円(OA込)・時価総額: 約289億円。OA込株式流動性・浮動株(OR):24%
初値予想: 1,600円~2.000円
ホームページ: https://www.netstars.co.jp/


====類似銘柄 PER====
ジィ・シィ企画  431倍
GMOペイメント 57倍
ギフティ     168倍
スマレジ     65倍
BASE     連続赤字


====割当株数:OA・売出し株含む====
大和 2,563,400株(2,450人)
日興 1,018,800株-機関投資家のみ配分-
SBI    74,100株(330人)
楽天    32,200株(300人)
コスモ   6,400株(5人)
マネックス 6,400株(60人)
岡三    3,200株(2人)
松井    3,200株(22人)
※カッコ内はネット・窓口含めた完全抽選枠の当選人数概算
 複数株当選可能な証券会社もあるため当選人数は目安
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